Termínované vklady znovu rostou, jedna banka se dostala až na 4,3 %. Vyplatí se?
Creditas zvedla úroky u nových termínovaných vkladů, za pět let nabízí 4,3 procenta ročně, a Komerční banka láká na 4 procenta za půl roku. Kolik se dá vydělat po zdanění, kdy dává smysl peníze zamknout a proč mohou být lepší volbou státní dluhopisy.
Termínované vklady se vracejí do hry. Creditas od začátku října zvedla úroky u nových korunových vkladů a za pět let nabízí 4,3 procenta ročně. Komerční banka zvýšila sazbu u šestiměsíčního termínovaného účtu k hranici 4 procent. Po letech, kdy banky sazby spíš snižovaly, se trend obrací. Vyplatí se ale zamknout peníze na několik let?
| Creditas – nové korunové termínované vklady (od 2. 10. 2026) | Úrok ročně |
|---|---|
| 1 měsíc | 3,3 % |
| 3 měsíce | 3,55 % |
| 6 měsíců | 3,6 % |
| 9 měsíců | 3,7 % |
| 1 rok | 3,8 % |
| 2 roky | 3,9 % |
| 3 roky | 4 % |
| 5 let | 4,3 % |
Proč banky přidávají
Sazby na vkladech kopírují výnosy dluhopisů a očekávání trhu ohledně úroků. A ty v posledních měsících rostou. Výnosy českých státních dluhopisů jsou na víceletých maximech a desetiletý výnos se drží nad pěti procenty. Trh přestal počítat s rychlým snižováním sazeb: inflační tlaky z drahé energie, vyšší státní výdaje a rostoucí schodek rozpočtu znamenají, že peníze budou nejspíš drahé déle.
Zajímavé je, jak Creditas sazby rozložila. Pětiletý vklad nese o celý procentní bod víc než měsíční. Banka tím dává najevo, že chce dlouhodobé peníze, se kterými může počítat. Komerční banka naopak láká na kratší dobu.
Kolik se dá vydělat
Při vkladu 500 tisíc korun na pět let za 4,3 procenta ročně vydělá klient při ročním připisování úroků zhruba 117 tisíc korun hrubého. Z úroků se ale strhává 15procentní srážková daň, čistý výnos je tak kolem 98 tisíc korun. Reálně, po odečtení inflace, je výsledek skromnější. Pokud by se inflace držela kolem 2,5 procenta, zbude po zdanění reálný výnos jen zhruba jedno procento ročně.
Vklad, spořák, nebo dluhopis?
- Termínovaný vklad: pevný úrok na celou dobu a pojištění vkladů do 100 tisíc eur na klienta a banku. Nevýhoda: peníze jsou zamčené. Předčasný výběr bývá zpoplatněný nebo vůbec nejde.
- Spořicí účet: peníze kdykoli k dispozici, ale banka může sazbu změnit ze dne na den a nejvyšší úroky často platí jen do určité částky nebo za splnění podmínek.
- Státní dluhopisy: při výnosech nad pěti procenty na deset let nabízejí víc než vklady. Proti vkladu mají i tu výhodu, že je lze prodat před splatností. Cena se ale mění a při růstu sazeb může klesnout pod nákupní.
Na co si dát pozor
- Automatické obnovení: řada vkladů se po splatnosti obnoví za aktuální, často nižší sazbu. Je dobré si termín pohlídat.
- Jen nové vklady: vyšší sazby platí jen pro nově zřízené vklady. Kdo má starý vklad za nižší úrok, zvýšení nedostane.
- Riziko zamčení: pokud sazby porostou dál, budou dnešní 4,3 procenta za rok vypadat málo. Pokud naopak začnou klesat, bude pětiletý vklad výhra.
Termínovaný vklad tak dává smysl pro peníze, které člověk opravdu nebude pět let potřebovat a u kterých mu jde hlavně o jistotu. Kdo hledá vyšší výnos a snese kolísání, má dnes atraktivnější alternativu v dluhopisech.
Zdroje: E15 / Finexpert, Creditas, Komerční banka, ČNB. Výpočty jsou orientační, nejde o investiční doporučení.